Trump Accounts: Robinhood und BNY Mellon gestalten Zukunft der Kinderfinanzen

Das US-Finanzministerium hat Robinhood und BNY Mellon ausgewählt, um die sogenannten "Trump Accounts" zu betreiben. Diese steuerbegünstigten Anlagekonten für Kinder sollen im Sommer starten und eine staatliche Anschubfinanzierung von 1.000 US-Dollar für Kinder bieten, die zwischen 2025 und 2028 geboren werden. Vlad Tenev, CEO der Investment-App Robinhood, bezeichnete dies als eine Weiterentwicklung des amerikanischen Traums und einen zentralen Bestandteil der Unternehmensmission, "Finanzen für alle zu demokratisieren".

Partnerschaft und Programmstart der Trump Accounts

Das US-Finanzministerium gab am Montag bekannt, BNY Mellon als designierten Finanzagenten für den Aufbau und die Überwachung der Infrastruktur der Trump Accounts ausgewählt zu haben. BNY Mellon hat die Fintech-Brokerage Robinhood Markets als operativen Partner engagiert. Die Konten, die unter dem "One Big Beautiful Bill Act" (OBBBA) geschaffen wurden, sollen am 4. Juli live gehen.

Robinhood wird seine Technologiekompetenzen einbringen, um eine spezielle App zu entwickeln, die als primäres Portal für Millionen amerikanischer Familien dienen soll. Diese Plattform wird als maßgeschneidertes "White-Label"-Produkt exklusiv für das Finanzministerium entwickelt, sodass weder BNY Mellon noch Robinhood-Branding auf der Benutzeroberfläche erscheinen werden. Das Finanzministerium wird die operative Kontrolle über die App und die anfänglichen Konten behalten.

Die Rolle von Robinhood und BNY Mellon

BNY Mellon, dessen langjährige Beziehung zum Finanzministerium bis ins 18. Jahrhundert zurückreicht, wird die anfänglichen Konten verwalten und bei der Entwicklung der neuen Trump Accounts App helfen. Robinhood wird als Broker und Treuhänder in Partnerschaft mit BNY Mellon agieren, die App gestalten, das Frontend bereitstellen und den Kundensupport übernehmen. Vlad Tenev betonte, dass dies die erste Erfahrung von Robinhood sei, auf diese Weise mit der Regierung zusammenzuarbeiten.

Tenev erklärte gegenüber CNBC, dass diese Partnerschaft Robinhood "der nächsten Generation" zugänglich mache und für Millionen von Menschen das erste Investmentkonto sein werde. Robinhood wird auch Bildungsressourcen erstellen, um Familien bei der Nutzung der Konten zu unterstützen. Robin Vince, CEO von BNY Mellon, bezeichnete das Programm als einen Gewinn für Amerikas zukünftige finanzielle Sicherheit.

Details der Trump Accounts

Die Trump Accounts sind steuerbegünstigte Anlagekonten für Kinder unter 18 Jahren mit einer Sozialversicherungsnummer. Nur US-Bürger, die zwischen 2025 und 2028 geboren wurden, qualifizieren sich für die staatliche Anschubfinanzierung von 1.000 US-Dollar. Bis zum 31. März hatten sich bereits über 4 Millionen Kinder für Trump Accounts angemeldet, wovon über 1 Million für die 1.000-Dollar-Pilotprogramm-Einzahlung des Finanzministeriums berechtigt waren.

Eltern können Kinder über TrumpAccounts.gov oder durch Einreichung des IRS Formulars 4547 mit ihrer Steuererklärung 2025 anmelden. Die jährliche Beitragsgrenze aus privaten Quellen beträgt 5.000 US-Dollar pro Kind, wobei die staatliche 1.000-Dollar-Einzahlung nicht auf diese Grenze angerechnet wird. Arbeitgeber können zudem bis zu 2.500 US-Dollar pro Jahr und Mitarbeiter steuerfrei beisteuern. Die Gelder sollen bis zum Alter von 18 Jahren steuerfrei wachsen und müssen in Indexfonds mit hauptsächlich US-Aktien investiert werden, deren Kostenquote 0,1 % oder weniger beträgt. Im Jahr, in dem das Kind 18 wird, gelten die Steuerregeln für individuelle Rentenkonten (IRAs).

Finanzielle Aspekte und Zukunftsaussichten

Kurzfristig konzentriert sich Robinhood auf die Regierungspartnerschaft und nicht auf die Monetarisierung der Konten, die für Kunden gebühren- und provisionsfrei sein werden. Tenev erklärte, dass diese Konten die "absolut kostengünstigsten Vehikel" sein sollen, um Kunden zum Investieren zu bringen. Zukünftig könnten jedoch "sehr geringe" Verwaltungsgebühren durch ETFs anfallen, die in diesen Konten eingesetzt werden. Robinhood agiert hier als Subunternehmer von BNY Mellon.

Innerhalb eines Jahres nach dem Start sollen Familien die Möglichkeit haben, die Konten auf andere Finanzinstitute zu übertragen. Dies eröffnet einen neuen Wettbewerbsbereich für Finanzberater und ermöglicht es Familien, ihre Anlagen bei einer einzigen Brokerage zu konsolidieren. Mehrere Unternehmen, darunter JPMorgan Chase, Bank of America, Wells Fargo, SoFi, BlackRock und Charles Schwab, sowie BNY Mellon und Robinhood, haben angekündigt, die staatliche 1.000-Dollar-Einzahlung für die Kinder ihrer Mitarbeiter zu verdoppeln. Michael und Susan Dell werden zusätzlich 250 US-Dollar für Kinder unter 10 Jahren in einkommensschwachen Haushalten bereitstellen.

Marktreaktionen und Unternehmensstrategie

Die Nachricht über die Partnerschaft führte am Montag zu einem Anstieg der Robinhood-Aktien um 1 %. Dieser Schritt markiert eine strategische Verlagerung für Robinhood vom reinen Verbraucherbroker zum Infrastrukturanbieter. Durch die Unterstützung eines staatlich geförderten Investitionsprogramms in großem Maßstab bewegt sich das Unternehmen über das traditionelle Verbraucherbrokerage hinaus in den Bereich der eingebetteten Finanzdienstleistungen.

Obwohl kein Robinhood-Branding auf der App erscheinen wird, verschafft diese Partnerschaft dem Unternehmen Zugang zu einem der größten Vertriebskanäle im Privatkundengeschäft und demonstriert seine Fähigkeit, als vertrauenswürdiger Backend-Anbieter zu agieren. Robinhood sieht darin eine Möglichkeit, Millionen von Bürgern zu helfen, die Kraft des Zinseszinseffekts zu maximieren und ein dauerhaftes finanzielles Erbe aufzubauen.