Fastenal Aktie: Analysten sehen gemischtes Bild – Was Anleger wissen müssen

• Winona, Minnesota* – Die Fastenal Company (FAST), ein Großhändler für Industrie- und Baubedarf, der in Nordamerika und international tätig ist, steht im Fokus der Finanzanalysten. Mit einer Marktkapitalisierung von rund 46,9 Milliarden US-Dollar vertreibt Fastenal seine Produkte über eigene Filialen. Doch wie bewerten Experten die Aktie des Unternehmens, und welche Kursziele werden gesetzt?

Fastenal hinkt dem Markt hinterher

In den letzten zwölf Monaten hat die Fastenal-Aktie im Vergleich zum breiteren Markt eine schwächere Performance gezeigt. Während der S&P 500 Index ($SPX) im Jahr 2025 Gewinne von 14,4 % und über das letzte Jahr Renditen von 12,7 % verzeichnete, legte die FAST-Aktie auf Jahressicht (YTD) lediglich um 13,6 % zu und fiel über die letzten 52 Wochen sogar um 1,7 %.

Auch gegenüber dem Industrial Select Sector SPDR Fund (XLI) blieb Fastenal zurück. Der XLI verzeichnete im Jahr 2025 einen Anstieg von 16,4 % und über das letzte Jahr Gewinne von 9,1 %.

Gemischte Ergebnisse im dritten Quartal belasten den Kurs

Am 13. Oktober reagierte die Fastenal-Aktie mit einem Kursrückgang von 7,5 % an einem einzigen Handelstag auf die Veröffentlichung ihrer durchwachsenen Ergebnisse für das dritte Quartal. Obwohl die Industrieproduktion im dritten Quartal weiterhin schleppend verlief, profitierte das Unternehmen von zuvor unterzeichneten Kundenverträgen.

Der Umsatz stieg im Quartal gegenüber dem Vorjahr um 11,7 % auf 2,1 Milliarden US-Dollar, verfehlte jedoch die Erwartungen der Analysten um 11 Basispunkte. Das bereinigte Ergebnis je Aktie (EPS) erhöhte sich zwar um beachtliche 12,3 % gegenüber dem Vorjahr auf 0,29 US-Dollar, lag aber 3,3 % unter den Konsensschätzungen.

Ausblick und Analystenerwartungen für 2025

Für das gesamte Geschäftsjahr 2025, das im Dezember endet, erwarten Analysten ein bereinigtes EPS von 1,11 US-Dollar für FAST, was einem Anstieg von 11 % gegenüber dem Vorjahr entspräche. Die Geschichte der Gewinnüberraschungen des Unternehmens ist gemischt: In den letzten vier Quartalen wurden die Schätzungen zweimal verfehlt und zweimal erreicht.

Analystenmeinungen: Ein "Hold"-Konsens mit unterschiedlichen Kurszielen

Unter den 17 Analysten, die die FAST-Aktie beobachten, lautet die Konsensempfehlung "Hold" (Halten). Diese setzt sich zusammen aus vier "Strong Buys" (Stark Kaufen), zwölf "Holds" (Halten) und einem "Strong Sell" (Stark Verkaufen). Diese Verteilung blieb in den letzten drei Monaten weitgehend konstant.

Einige Analysten haben ihre Einschätzungen kürzlich angepasst:

• Am 14. Oktober behielt Guy Hardwick, Analyst bei Barclays (BCS), seine "Equal-Weight"-Einstufung für FAST bei, senkte jedoch das Kursziel von 49 US-Dollar auf 45 US-Dollar.
• JPMorgan Chase & Co. erhöhte am 4. September ihr Kursziel von 41,00 US-Dollar auf 46,00 US-Dollar und vergab ein "neutrales" Rating.
• Loop Capital bestätigte am 15. Juli ein "Hold"-Rating.
• Northcoast Research nahm am 21. August die Coverage mit einem "neutralen" Rating auf.
• Baird R W stufte die Aktie am 7. August von "Hold" auf "Strong-Buy" hoch.
• Stephens erhöhte am 15. Juli das Kursziel von 40,00 US-Dollar auf 45,00 US-Dollar und vergab ein "equal weight"-Rating.

Das durchschnittliche Kursziel der Analysten liegt bei 45,82 US-Dollar, was einem Aufschlag von 12,2 % gegenüber dem aktuellen Kursniveau entspricht. Das höchste Kursziel am Markt von 50 US-Dollar deutet sogar auf ein Aufwärtspotenzial von 22,4 % hin. Eine weitere Quelle, MarketBeat Ratings, berichtet von einem durchschnittlichen 1-Jahres-Kursziel von 46,50 US-Dollar basierend auf fünfzehn Research-Firmen.

Insider-Aktivitäten und institutionelle Anleger

Auch die Aktivitäten von Insidern und institutionellen Anlegern geben Einblicke in die Einschätzung der Fastenal-Aktie:

• Am 15. August verkaufte William Joseph Drazkowski, EVP des Unternehmens, 6.842 Aktien zu einem Durchschnittspreis von 48,67 US-Dollar, was einem Gesamtvolumen von 333.000,14 US-Dollar entspricht. Nach dem Verkauf besaß er noch 11.994 Aktien.
• Im Gegensatz dazu erwarb Direktor Hsenghung Sam Hsu am 16. Oktober 1.000 Fastenal-Aktien zu einem Durchschnittspreis von 42,45 US-Dollar pro Aktie, was einem Gesamtwert von 42.450,00 US-Dollar entspricht. Nach diesem Kauf besaß der Direktor 9.000 Aktien.
• Insgesamt halten Insider 0,37 % der Fastenal-Aktien.

Mehrere Hedgefonds und andere institutionelle Investoren haben ihre Positionen in FAST kürzlich angepasst. Brighton Jones LLC erwarb im vierten Quartal eine neue Position im Wert von 496.000 US-Dollar. Allworth Financial LP erhöhte seine Bestände an Fastenal im ersten Quartal um 6,4 % und besitzt nun 6.966 Aktien im Wert von 572.000 US-Dollar.

Die Fastenal-Aktie bleibt somit ein interessantes, aber auch herausforderndes Investment, dessen Entwicklung von der weiteren Industrieproduktion und der Umsetzung der Unternehmensstrategie abhängen wird.