Finanzielle Notlagen: Immer mehr Amerikaner plündern Altersvorsorge

Als die Autorin ihr Traumhaus fand, schien die Finanzierung fast unmöglich. Nach Jahren der finanziellen Unsicherheit, dem Verlust des gut bezahlten Jobs ihres Mannes und dem Überleben von ihrem freiberuflichen Einkommen, waren die Kreditkarten oft am Limit. Eine zwischenzeitliche Lösung durch die Vermietung des Familienheims über Airbnb brachte zwar 50.000 US-Dollar im Jahr ein, doch unvorhersehbare Buchungen und neue Vorschriften zwangen die Familie erneut in die Enge.

In dieser kritischen Phase, als die Kreditkarten wieder ihre Grenzen erreichten, traf die Familie eine schwierige Entscheidung: Sie entnahmen 20.000 US-Dollar aus ihrem IRA-Altersvorsorgekonto. Dieses Geld wurde genutzt, um Kreditkarten zu tilgen und Hypothekenzahlungen nachzuholen. Später erwies sich das IRA-Guthaben als entscheidend, da es als "liquides Vermögen" für die Anzahlung auf das neue Haus zählte.

Rekordhohe Notfallabzüge aus Altersvorsorgekonten

Die Erfahrung dieser Familie ist kein Einzelfall, sondern spiegelt einen besorgniserregenden Trend wider: Immer mehr US-Arbeitnehmer greifen vorzeitig auf ihre Altersvorsorgekonten zu. Laut Daten des Investmentmanagement-Unternehmens Vanguard Group nahmen im Jahr 2025 rekordverdächtige 6 % der 401(k)-Kontoinhaber Notfallabzüge vor. Dies ist der sechste Anstieg in Folge und liegt deutlich über dem Vorkrisendurchschnitt von etwa 2 % der 401(k)-Teilnehmer pro Jahr.

Der Medianbetrag eines solchen Notfallabzugs lag 2025 bei 1.900 US-Dollar, wobei fast die Hälfte der Teilnehmer mehrere Abzüge vornahm. Diese Entwicklung unterstreicht, dass Altersvorsorgepläne zunehmend als finanzielles Sicherheitsnetz dienen, wenn Haushalten andere Ressourcen fehlen.

Gründe für die vorzeitigen Entnahmen

Die Gründe für diese Notfallabzüge sind vielfältig und spiegeln die finanzielle Belastung wider, der viele Haushalte ausgesetzt sind. Die IRS erlaubt Notfallabzüge für eine begrenzte Anzahl finanzieller Probleme. Die häufigsten Gründe im Jahr 2025 waren:

• Vermeidung von Zwangsvollstreckung oder Räumung: 36 %
• Medizinische Ausgaben: 31 %
• Studiengebühren: 13 %
• Reparaturen am Hauptwohnsitz: 11 %
• Kauf des Hauptwohnsitzes: 5 %

Vanguard-Experte Jeff Clark betont die Bedeutung von Notfallersparnissen und merkt an, dass 401(k)-Pläne, auch dank automatischer Anmeldungen, unbeabsichtigt zu einem finanziellen Sicherheitsnetz geworden sind.

Langfristige Risiken und Expertenwarnungen

Die steigende Zahl der Notfallabzüge birgt jedoch erhebliche Risiken für die langfristige finanzielle Sicherheit. Lily Vittayarukskul, CEO und Gründerin von Waterlily, einem Startup für langfristige Pflegeplanung, warnt: "Der größte Fehler ist, Altersvorsorgevermögen wie einen Pool von Geld für isolierte Entscheidungen zu behandeln, anstatt als Teil eines koordinierten lebenslangen Plans." Sie fügt hinzu, dass Menschen oft Abzüge vornehmen, um unmittelbare Bedürfnisse zu lösen, ohne die Auswirkungen auf zukünftige Wohn-, Gesundheits- und Langzeitpflegekapazitäten zu prüfen.

Die Erosion von Altersvorsorgevermögen könnte die zukünftige Abhängigkeit von Medicaid erhöhen und die Verbindlichkeiten der Arbeitgeber für Leistungen steigern. Angesichts der Tatsache, dass die nationalen Gesundheitsausgaben bis 2033 voraussichtlich jährlich um durchschnittlich 5,8 % steigen werden, ist die Bedeutung von Ersparnissen für Gesundheitsbedürfnisse im Ruhestand immens.

Erleichterter Zugang und Sparverhalten

Der Gesetzgeber hat den Zugang zu Notfallabzügen in den letzten Jahren erleichtert. Eine Gesetzesreform im Jahr 2018 eliminierte die Anforderung, zuerst ein Darlehen aufzunehmen, bevor ein Abzug erlaubt war. Ein Gesetz von 2022 ermöglicht zudem straffreie Abzüge von bis zu 1.000 US-Dollar alle drei Jahre sowie Abzüge für Opfer häuslicher Gewalt oder bei staatlich erklärten Katastrophen.

Trotz der Anzeichen erhöhter finanzieller Belastung bei einigen Arbeitnehmern zeigen die breiten Trends im Sparverhalten auch positive Entwicklungen. Ende 2025 lag das durchschnittliche 401(k)-Kontoguthaben bei 168.000 US-Dollar, ein Anstieg von 13 % gegenüber Ende 2024, angetrieben durch eine starke Börsenentwicklung. Zudem erhöhten 45 % der 401(k)-Teilnehmer ihre Sparquote im vergangenen Jahr, oft durch automatische jährliche Erhöhungen.

Die Nutzung von 401(k)-Darlehen, eine Alternative zu Notfallabzügen, blieb stabil und unter dem Niveau vor der Pandemie. Dies deutet darauf hin, dass die Notfallabzüge oft als letztes Mittel dienen, wenn andere Optionen ausgeschöpft sind. Während die Altersvorsorge als Notgroschen dient, bleibt die Herausforderung, eine Balance zwischen sofortigen Bedürfnissen und der langfristigen finanziellen Sicherheit zu finden.