US-Aktienfutures erholen sich: Geopolitik und Zinsausblick prägen die Märkte
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Die US-Aktienfutures verzeichneten zu Wochenbeginn einen Anstieg, nachdem die Märkte in der Vorwoche eine deutliche Korrektur erlebt hatten. Die wichtigsten Benchmark-Indizes waren dabei um mehr als 10 % unter ihre 52-Wochen-Höchststände gefallen. Investoren blicken auf eine verkürzte Handelswoche, die am 3. April mit Karfreitag endet, wobei der Beschäftigungsbericht für März im Fokus steht.
Marktausblick und Geopolitik
Die geopolitische Lage bleibt ein entscheidender Faktor. Präsident Donald Trump äußerte sich am Wochenende zu Iran und schlug vor, die Ölinfrastruktur des Landes, einschließlich des wichtigen Exportzentrums auf der Insel Kharg, zu beschlagnahmen. Er bezeichnete es als sein "Lieblingsding", "das Öl im Iran zu nehmen", und betonte, dass die USA "viele Optionen" hätten. Gleichzeitig charakterisierte Trump die neuen iranischen Führer als "sehr vernünftig" und deutete eine mögliche Einigung zwischen den beiden Ländern an. Am Dienstag ergänzte Trump, dass die US-Kampagne gegen Iran sich ihrem Ende nähern könnte, da die militärische Kapazität Teherans stark abgebaut worden sei.
Die Futures der großen Benchmark-Indizes zeigten sich am Montag wie folgt:
Am Dienstag setzten sich die Gewinne fort, mit ähnlichen Anstiegen:
- Dow Jones: +0,38 %
- S&P 500: +0,40 %
- Nasdaq 100: +0,55 %
- Russell 2000: +0,42 %
Zinsausblick und Anleihemärkte
Die Anleihemärkte zeigten sich am Montag mit einer Rendite von 4,39 % für die 10-jährige US-Staatsanleihe und 3,89 % für die zweijährige Anleihe. Die Projektionen des FedWatch-Tools der CME Group deuten auf eine hohe Wahrscheinlichkeit hin, dass die Federal Reserve die aktuellen Zinssätze beibehält. Für das April-Treffen wird eine Wahrscheinlichkeit von 96,4 % für unveränderte Zinsen angenommen. Für das März-Treffen lag diese Wahrscheinlichkeit bei 97,4 %.
Einzelne Aktien im Fokus
Mehrere Unternehmen standen im Rampenlicht der Anleger:
- **Palantir Technologies (PLTR):** Benzinga’s Edge Stock Rankings zeigen einen schwachen Preistrend mittelfristig, aber einen starken Trend kurz- und mittelfristig, begleitet von einem soliden Wachstumsscore.
- Rezolve AI (RZLV): Das Unternehmen weist laut Benzinga’s Edge Stock Rankings einen schwachen Trend kurz-, mittel- und langfristig auf.
- Entera Bio Ltd. (NASDAQ:ENTX): Die Aktie fiel am Montag um 8,85 %, nachdem das Unternehmen für das vierte Quartal einen Verlust von 6 Cents pro Aktie meldete. Trotz eines soliden Wachstumsscores zeigt ENTX einen schwachen Preistrend über alle Zeiträume.
- TotalEnergies SE (NYSE:TTE): Die Aktie stieg am Montag um 2,01 %, nachdem eine langfristige Partnerschaft mit der EDF Group zur Sicherung der kohlenstoffarmen Stromversorgung für TotalEnergies' Raffinerie- und Chemiestandorte in Frankreich unterzeichnet wurde. TTE zeigt einen starken Trend in allen Zeiträumen und einen soliden Wertscore.
- Progress Software Corp. (NASDAQ:PRGS): Die Aktie legte am Montag um 0,04 % zu. Analysten erwarten Quartalsergebnisse von 1,57 US-Dollar pro Aktie bei einem Umsatz von 246,40 Millionen US-Dollar nach Börsenschluss. PRGS weist einen schwachen Preistrend in allen Zeiträumen auf, mit einem moderaten Qualitätsscore.
- Lumentum Holdings Inc. (NASDAQ:LITE) und Coherent Corp. (NYSE:COHR): Die Aktien stiegen am Dienstag um 4,47 % bzw. 4,03 %, nachdem bekannt gegeben wurde, dass sie später im Monat in den S&P 500 aufgenommen werden. Dies folgt auf Nvidias (NASDAQ:NVDA) 2 Milliarden US-Dollar Investitionen in beide Unternehmen. LITE zeigt einen starken Preistrend in allen Zeiträumen, aber ein schlechtes Wert-Ranking.
- **Strategy Inc. (NASDAQ:MSTR):** Die Aktie sprang am Dienstag um 3,06 % nach oben, nachdem das Bitcoin-Treasury-Unternehmen den Kauf von 17.994 Bitcoin zwischen dem 2. und 8. März für 1,28 Milliarden US-Dollar, oder etwa 70.946 US-Dollar pro Token, bekannt gab. MSTR weist einen schwächeren Preistrend über alle Zeiträume auf.
- Casey’s General Stores Inc. (NASDAQ:CASY): Die Aktie fiel am Dienstag um 2,19 % nach gemischten Ergebnissen für das zweite Quartal. CASY zeigt einen starken Preistrend über alle Zeiträume mit einem soliden Qualitätsscore.
- Vail Resorts Inc. (NYSE:MTN): Die Aktie sank am Dienstag um 1,28 % nach enttäuschenden Ergebnissen für das zweite Quartal und einer Reduzierung der Prognose für das Geschäftsjahr 2026. MTN weist einen schwächeren Preistrend mittel- und langfristig auf, aber einen starken Trend kurzfristig, mit einem moderaten Wertscore.
- **Oracle Corp. (NYSE:ORCL):** Die Aktie stieg am Dienstag um 2,40 %. Analysten erwarten Ergebnisse von 1,71 US-Dollar pro Aktie bei einem Umsatz von 16,91 Milliarden US-Dollar nach Börsenschluss. ORCL weist einen schwächeren Preistrend über alle Zeiträume auf, mit einem schlechten Wertscore.
Rückblick auf die letzte Handelssitzung
Am Freitag schlossen Konsumgüter und Energieaktien höher, während die meisten S&P 500-Sektoren, angeführt von starken Rückgängen bei Finanzwerten, zyklischen Konsumgütern und Kommunikationsdienstleistungen, im Minus endeten. Der S&P 500 verzeichnete den fünften wöchentlichen Verlust in Folge mit einem Rückgang von 2,1 %. Der Nasdaq sank über die Woche um 3,2 %, während der Blue-Chip Dow Jones Industrial Average um 0,9 % nachgab.
Analystenstimmen zur Wirtschaftslage
Mohamed El-Erian zeichnet ein ernüchterndes Bild der US-Wirtschaft und des Aktienmarktes, die mit "stagflationären Winden" zu kämpfen haben, ausgelöst durch den sich ausweitenden Nahostkonflikt. Mit allen wichtigen Indizes, die in den Korrekturmodus gefallen sind, warnt El-Erian, dass der Markt endlich eine "neue Erkenntnis" verinnerlicht: Der wirtschaftliche Schaden ist bereits erheblich, und der politische Spielraum ist gefährlich gering.
Er hebt eine sich verschiebende Landschaft hervor, in der robustes Wachstum durch Energieversorgungsengpässe und hartnäckige Inflation untergraben wird. El-Erian merkt an, dass Anleger sich nun auf "eine tiefere, länger anhaltende Störung der Weltwirtschaft" und das "erhöhte Risiko von sich gegenseitig verstärkenden Kredit- und Liquiditätsrisiken" einstellen müssen. Dieses Umfeld hat die Sicherheit des klassischen 60/40-Portfolios, das kürzlich einen seiner schlimmsten monatlichen Rückgänge erlitt, effektiv demontiert.
El-Erian erwartet, dass die Erzählung von drei beunruhigenden Themen geprägt sein wird: "Volatilität, Dispersion und Fragmentierung". Da die Zentralbanken eine restriktivere Haltung einnehmen, um steigende Preise zu bekämpfen, warnt er, dass der Weg nach vorne im "Eskalationsmodus" bleibt und die Märkte mit weit mehr Fragen als Antworten bezüglich des Endpunkts dieses geopolitischen und finanziellen Abschwungs zurücklässt.
Rohstoffe, Krypto und globale Märkte
Die Rohöl-Futures handelten im frühen New Yorker Handel um 1,23 % höher und bewegten sich um 100,87 US-Dollar pro Barrel. Gold Spot US Dollar stieg um 0,96 % auf etwa 4.535,91 US-Dollar pro Unze, wobei sein letztes Rekordhoch bei 5.595,46 US-Dollar pro Unze lag. Der US-Dollar-Index Spot lag 0,10 % höher bei 100,2500.
Bitcoin (CRYPTO: BTC) wurde in den letzten 24 Stunden um 1,59 % höher bei 67.728,30 US-Dollar pro Coin gehandelt.
Die asiatischen Märkte schlossen am Montag niedriger, während die europäischen Märkte im frühen Handel größtenteils höher tendierten.